项目建设的必要性与可行性
项目背景
海绵城市，又称“低影响开发雨水系统构建”，通过跨尺度构建水生态基础设施，并结合多类具体技术建设水生态基础设施。
图表2-1 海绵城市示意图
根据国务院 2015 年印发的《关于推进海绵城市建设的指导意见》，中央给予补助资金，直辖市每年 6 亿元，省会城市每年 5 亿元，其他城市每年 4 亿元，要求将 70%的降雨就地消纳和利用，预计到2020/2030年，城市建成区 20%/80%以上的面积达到目标要求。中国塑料加工协会粗略统计2020年海绵城市累计投资规模 1.9万亿元。
自 2012 年起我国城市排水固定资产投资及排水管道长度均保持稳定增长，2019 年排水管道长度达 73.4 万公里，增速 8%，市政固定资产投资中排水项目达约 1741 亿元，12 年到 19 年复合增速为 13.8%。“十三五”期间规划新增污水管网 12.6 万公里，老旧污水管网改造 2.77万公里，合流制管网改造 2.88 万公里，总投资达 3130 亿元，超过总投资额的 50%，排水管道作为海绵城市的核心环节参与城市雨水管渠系统等。中性预计2020年排水管道增速保持8%，假设塑料管道占比 50%，按照塑料管道 0.017 吨/米，按 2019 年永高股份塑料管道平均单价为 9951 元/吨，则海绵城市所需塑料管道供应规模约 50 亿元市场。
图表2-2 2009-2019年市政排水管道长度
图表2-3 “十三五”城镇污水处理及再生设施投资
综合以上因素，威海市某塑胶有限公司欲以200亩土地为龙头和核心区域，借力公司的强大实力，通过资源整合、政策引导和政府扶持，建立一个聊城地区最可行、最具影响力、具有现代化规模效益的高端管材智能制造项目。
项目建设的必要性
有利于建设资源节约型、环境友好型社会
我国是一个资源匮乏的大国，人均能源占有量不到世界平均水平的一半，石油仅为十分之一，水资源仅仅是四分之一。为此，党中央提出了“建设资源节约型、环境友好型社会”的发展战略。同铸铁管、镀锌管、钢管、水泥管等传统管道相比，塑料管道具有耐腐蚀、抗老化、不结垢、流动阻力小、导热系数低、绝缘性能好、施工安装和维修方便等优点，具有节能、节水、节地、节材的特点，推广塑料管道符合国家可持续发展战略，具有广阔的发展前景。
公司发展的需要
某集团前身威海市某塑胶有限公司成立于1994年，位于山东荣成，27年的时间致力于管材的生产销售，是一家集PVC系列、PPR、PE-RT、PE、MPP、波纹管等各种管材及配件的生产与销售，是管材生产行业中产品结构最科学、品种最齐全的生产企业之一。是北方行业规模较大发展最稳健的企业之一，是山东高新技术企业。
某集团现有产能利用率已经逐渐趋于饱和，面对不断增加的订单，公司产能不足的矛盾日益凸显。如果不对此加以改善，随着管材管件及相关行业的进一步发展以及某集团未来对国内外市场的战略布局，某集团现有的供货能力将无法满足迅速扩张的市场需求，严重影响公司市场份额的提升，公司将面临产能不足的危机，其持续发展也将受到制约。与此同时，由于现有生产场地面积有限，产线布局已经十分紧凑，公司没有能够实现大规模扩建生产线的场地空间。因此，为了缓解产能瓶颈，提高供货能力，进一步扩生产场地是公司业务可持续发展的必然选择。
本次募集资金投资项目顺利实施后，某集团将投入5.0亿元资金用于高端管材生产线的扩建，计划在聊城市阳谷县建设约200亩的高端管材生产基地，于2021年至2022年实现高端管材产能合计扩产8万吨，大幅度提升供货能力，显著提高公司的生产能力和生产水平，突破产能瓶颈，巩固集团行业领先地位，增强盈利能力，推动公司快速形成产业规模化发展。
升级生产设备，保障产品质量
随着科学技术的快速发展，先进的生产工艺和自动化设备在工业中得到越来越广泛的应用。在工业生产中引入自动化技术不仅可以把人从繁重的体力劳动以及恶劣、危险的工作环境中解放出来，还能降低出错率以及误差率，极大程度上地提高劳动生产率。另外，管材管件的生产核心在于控制工艺，包括材料配比、温度控制以及成品检测等，更具智能化的系统设备使产品控制监督流程更加便捷的同时有效保障产品质量。
某集团在生产经营过程中不断引进新的设备，通过自主研发或定制设备来提升生产效率及产品品质。然而，公司现有生产线日渐陈旧，随着管材管件行业的技术革新升级和公司产品品类、规格的不断增加，现有设备的设计和性能需求不能很好地适应新的发展需求，生产场地对设备更新的局限性凸显，部分生产线流程优化和设备配置仍具有较大的提升空间。
某集团持续关注相关设备更新情况，并已根据新生产基地的建设规划做好设备改进方案。项目实施后，集团将对管材生产线进行工艺流程优化，合理规划生产线布局，在核心工序引进大型自动化、节能化生产设备及检测试验设备，有效提高产品的品质一致性和可靠性，实现生产效率和经营效益的提升。
促进聊城市地方经济发展
项目建成后，将成为一个产品一流、规模领先、效益优良的高端管材生产研发基地。随着厂区规模化运营以及效益的不断增长，项目在GDP、税收、解决社会就业等方面的贡献也将不断加大，可提供直接就业岗位400个，通过产业辐射影响间接带动近千个就业岗位。同时，本项目可带动海绵城市、城市管廊等多个产业共同发展，其辐射效应、集群效应及规模效应，对地方经济整体的繁荣与增长都将起到广泛和深远的推动作用。
行业下游应用分析
行业上游主要是石化产品和金属材料，主要原材料包括聚氯乙烯（占比 51%）、聚丙烯（占比 33%），价格受石油石化产品波动影响较大，与原油价格相关性较强。20 年年初，受国内外疫情及国际形势变化，原油价格波动较大。2020年 1~6 月份，PVC 管、PE 管、PPR 管材的原材料成本同比下降 8%、20%、15%。下游主要是市政、建筑、农业、电力、通信、燃气等行业，其中占比最大为农业/市政/建筑用管为 27%/24%/16%。
图表3-4 管材产业链
塑料管道一般是以合成树脂即聚酯为原料、加入稳定剂、润滑剂、增塑剂等，按材质可分为聚氯乙烯（PVC）管、聚乙烯（PE）管、聚丙烯（PP）管、聚丁烯（PB）管、丙烯腈-丁二烯-苯乙烯（ABS）管等，各自凭借其自身优势在各细分市场被广泛应用，不存在绝对的相互替代关系。
图表3-5 塑料管道行业主要产品及应用领域
图表3-6 各类管材性能特性
PVC主要应用于建筑排水领域，城市燃气用管全部采用 PE 燃气管，家装热水管绝大多数采用 PPR 热水管。2018 年 PVC/PE/PPR 管道产量占比分别为 46%/30%/10%，PVC 管道占比由 14 年 57%逐步降低到 18 年 的 46%，但仍保持霸主地位；大口径 PE 管道应用场景较多，使 PE 管道占比持续增长；PPR 管道主要用于家装给水领域。
图表3-7 2014年-2018年塑料管道分产品类型占比
行业竞争分析
行业CR5占比仅23%，提升空间广阔
2017年全国塑料管道企业共有 1674 家，其中全年生产能力在 5000 吨以下的企业数量占比高达 76%以上，而年产能超过 10 万吨的企业仅 20 家左右。
随着塑料管道行业竞争加剧，产业结构不断优化，落后产能的淘汰速度逐步加快，CR5/CR3 由 18%/16%提升 5pct/4pct 至 23%/20%，龙头企业发展受益。2019 年塑料管材产量市占率最高的是中国联塑（15%），其次是永高股份（3.5%），雄塑科技、伟星新材、顾地科技产量市占率分别为 1.5%、1.4%、1.2%，行业集中度低。
行业标准趋严，落后产能淘汰趋势加剧
90年代以来，国家先后颁布《关于加强技术创新推进化学建材产业化的若干意见》、《国家化学建材产业“十五”计划和 2010 年发展规划纲要》、《关于加速推广应用化学建材和限制、淘汰落后产品的规定》等政策措施，推进塑料管道在建筑、市政工程、农业灌溉等领域的广泛应用，同时逐步淘汰能耗高、污染大的传统管道。
图表3-8 1997年-2019年行业标准变化
项目拟建地址
山东省聊城市阳谷县
项目建设内容
项目总征地规模约400亩，总投资约10亿元，建成生产基地工业园区，后续建成运营基地，仓储中心。项目分两期建设，第一期200亩，投资总额5亿元左右；第一期200亩，投资总额5亿元左右。由于项目二期落地时间距今较长，本报告暂时只针对项目一期进行可行性分析，以下“项目”均指“项目一期”。
项目建设总占地面积为133333.33㎡（约200亩），主要构建物总建筑面积85520㎡，容积率1.21（根据国土资发[2008]24号《工业项目建设用地控制指标》规定，单层建筑高度＞8米的按两层面积计容，项目建设生产车间、仓库按双倍计容），绿地率13%。
主要建设内容有：4栋生产车间，6栋仓库，1栋办公研发楼，1栋专家公寓，1栋职工宿舍及食堂，及公共配套设施等。
